Los bancos de la eurozona tendrán que desarrollar estrategias para tener en cuenta los riesgos del cambio climático

ARTÍCULO ESCRITO PARA TRF NEWS, JULIO 2022

Cada vez está más claro que las instituciones financieras deben aumentar urgentemente sus esfuerzos para medir y gestionar los riesgos climáticos
Autor: Luiza Buserska, Directora de Comunicación Corporativa en CODIX

En los últimos meses, Europa ha sufrido una sequía inusual, con temperaturas récord en muchos lugares, lo que ha puesto a prueba los sistemas energéticos de muchos países. Los expertos no pueden estimar cómo afectará esto a los preparativos de los países de la UE para el invierno, que están sometidos a la reducción del suministro de gas natural procedente de Rusia.

En este contexto, sin embargo, la mayoría de los bancos de la eurozona no incluyen los riesgos del cambio climático en sus modelos internos ni en sus marcos de pruebas de resistencia. Estos son los resultados del primer estudio del Banco Central Europeo (BCE) sobre el tema.

Los bancos ya han endurecido sus normas de concesión de préstamos a las empresas y los hogares en medio de la creciente incertidumbre, el salto de la inflación y la crisis del gas. Al mismo tiempo, la demanda de préstamos a empresas ha seguido creciendo, impulsada principalmente por las necesidades de financiación del capital circulante.

Esta tendencia al conservadurismo se intensificará en el próximo trimestre, ya que la tolerancia de los bancos a la hora de asumir riesgos está disminuyendo. En medio de la intensificación del conflicto en Ucrania, que ha deteriorado los ánimos y ha acercado a la UE a la recesión, los bancos se están volviendo cada vez más estrictos a la hora de aprobar préstamos, lo que podría alimentar aún más la recesión económica. Esto también ampliará la oferta de los bancos de financiación de cuentas por cobrar/SCF/factoring, debido a un control más riguroso de la exposición y la flexibilidad para sus clientes. Al igual que en el periodo 2008-2010, podemos esperar de nuevo que, como consecuencia del endurecimiento de los préstamos bancarios, aumente la demanda de instrumentos alternativos y potentes como es el factoring.

Al mismo tiempo, "los bancos de la zona del euro deben redoblar urgentemente sus esfuerzos para medir y gestionar el riesgo climático, subsanando las actuales carencias de datos y adoptando las buenas prácticas que ya están presentes en el sector", afirmó Andrea Enria, presidente del Consejo de Supervisión del BCE.

Un total de 104 bancos participaron en la primera prueba de resistencia del BCE, proporcionando información en tres categorías, incluyendo el rendimiento en diferentes escenarios, la exposición a los sectores que emiten dióxido de carbono y sus propias capacidades de pruebas de resistencia relacionadas con el clima.

En cuanto a este último criterio, casi el 60% de los bancos todavía no dispone del marco de pruebas necesario, ya que la mayoría de los participantes no incluye el clima en sus modelos de riesgo crediticio y sólo el 20% considera los riesgos climáticos como una variable en la aprobación de préstamos.

Al mismo tiempo, 41 bancos están bajo supervisión directa para asegurar la proporcionalidad con las instituciones financieras más pequeñas, en cumplimiento del Principio 7 del Mecanismo Único de Supervisión. La aplicación de este principio facilita la asignación eficiente de los limitados recursos de supervisión. Así pues, la intensidad de la supervisión varía según las entidades de crédito, centrándose más en los grupos bancarios más grandes y complejos. Cuanto más grande es la entidad, más estricto es el control sobre ella.

Los datos también indican que las pérdidas de crédito y de mercado pueden alcanzar unos 70 billones de euros de media este año para los 41 bancos en cuestión. La prueba de resistencia al riesgo climático realizada por el BCE exige a los bancos que proyecten las pérdidas en caso de fenómenos meteorológicos extremos y en escenarios de transición con diferentes horizontes temporales. Los resultados muestran que la vulnerabilidad de los bancos ante un escenario de sequía y calor depende en gran medida de las actividades sectoriales y de la ubicación geográfica de sus exposiciones. El impacto de este riesgo se materializa a través de una disminución de la productividad sectorial (por ejemplo, en las actividades de agricultura y construcción), y un aumento de las pérdidas de préstamos en las zonas afectadas. Del mismo modo, en el escenario de riesgo de inundación, se espera que las garantías inmobiliarias y las hipotecas subyacentes y los préstamos a empresas sufran, especialmente en las localidades más afectadas.

La razón de la predicción de pérdidas es que muchos bancos no parecen tener estrategias claramente definidas a largo plazo para las políticas de asignación de créditos que reflejen las distintas vías de transición. Los bancos deberían reforzar su planificación estratégica a largo plazo, por ejemplo, los planes y objetivos de transición ecológica. Para ello, tendrán que encontrar mecanismos de gestión del riesgo crediticio que cubran todos los requisitos existentes.

La mayoría de los bancos tendrán que seguir trabajando en la mejora de su estructura de gestión para los marcos de pruebas de resistencia, su disponibilidad de datos y sus técnicas para construir modelos robustos. Los requisitos normativos se están intensificando y las instituciones financieras tendrán que adaptarse a estos cambios. Afortunadamente, la tecnología moderna puede ser de gran ayuda en este sentido y facilitar en gran medida este inevitable proceso de transición hacia una economía verde. La digitalización es obligatoria y su implementación interna mediante la creación de recursos propios o con fuertes proveedores externos puede ayudar a los bancos a lograrlo.

La pregunta es: "¿Hasta qué punto están los bancos abiertos a esa transformación y cómo van a garantizar su cumplimiento de toda la normativa y la buena gestión de los riesgos climáticos y medioambientales en el ámbito financiero, en línea con el Green Deal europeo? Cada vez es más imprescindible que las organizaciones financieras tomen decisiones estratégicas sobre su modernización, que les ayuden a adaptarse al entorno en constante cambio.

Este artículo fue publicado por BCR, el principal proveedor de noticias, información de mercado y formación para el sector de la Financiación de Cuentas por Cobrar a nivel global: TRF News, Julio 2022.

El artículo también fue publicado en la edición de agosto de FCI In-Sight Newsletter, 2022.